Bestëmmung vu Profitabilitéit Wichteg ass fir Firmen Investisseuren
Rentabilitéitsverhältnisser weisen e Gesamteffizient vun der Gesellschaft a Performance. Rentabilitéitsverhältnisser ginn an zwou Zorte gespléckt: Réckgänge a Retour. Ratios déi Margen representéieren d'Fähigkeetsgewiicht datt de Vertriebspolitiker an de verschiddene Moossstufen iwwersetzt. Ratios déi Renduren ze weisen, vertrëtt d'Fähigkeetshär fir d'Gesamteffizienz vun der Firma fir d'Rente fir seng Aktionäre ze generéieren.
Margin Ratios
Brutto Profit Margin: De Bruttogewinn awer de Präis vun de Verkafsverkaaf. Dës Verhältnisser gesi wéi eng Firma kontrolléiert d'Käschte vun hirem Inventar a vun der Produktioun vun hire Produkter an duerno spekuléiert de Käschte fir seng Clienten. Wat méi grouss ass de Bruttogewinn awer ëmmer besser fir d'Firma. D'Berechnung ass: Brutto Profitt / Net Sales = ____%. Béid Begrëffer vun der Gleichung kommen aus der Gewerkschaftserklärung .
Operatiounsprofit Margin: Operativer Gewënn ass och als EBIT bezeechent an ass op der Erzielungserklärung vum Gesellschaft fonnt ginn. EBIT ass Akommes virun Interessi a Steieren. D'Operatiounsgebitt margin betrafft EBIT als Prozentsatz vun de Verkaf. D'Operatiounsgebittmarge ass eng Mooss fir all Operatiounseffizienz, mat all de Käschte vum normalen a deegleche Betribsaktivitéit. D'Berechnung ass: EBIT / Net Verkaf u = _____%. Béid Begrëffer vun der Gleichung kommen aus der Gewerkschaftserklärung .
Net Profit Margin: Wann Dir eng einfach Profitabilitéit Verhältnis Analyse maachen, ass d'Net Gewënnmarge déi am meeschten Marginquote benotzt. D'Net Gewinnspanne weist, wéi vill vun all Verkaafsdolver als Nettogewinn no all Ausgaben ze bezuelen. Zum Beispill, wann d'Nettgewinnmarge 5 Prozent ass, heescht datt 5 Cent vun all Dollar Profit sinn. De Gewënn vun der Nettogewinn Maacht eng Profitabilitéit no Berücksichtegung iwwer all Ausgaben wéi Steieren, Zënsen a Schätzungen. D'Berechnung ass: Net Nettoakommes / Net Sales = _____%. Béid Begrëffer vun der Gleichung kommen aus der Gewerkschaftserklärung.
Cash Flow Margin : De Cash Flow Margin-Verhältnis ass e wichtege Verhältnis, wéi et d'Bezéiung tëscht Bargeld aus Operatiounen a Verkafs ausgedréckt huet. De Betriber braucht Sue fir Dividenden , Liwweranten, Servicer Scholden ze bezuelen an investéiere an nei Kapitalverwaltungen, sou dass Bargeld just esou wichteg wéi Profit zu enger Geschäftsfirma ass. De Cash Flow Margin Verhältnis misst d'Fäegkeet vun enger Firma fir de Verkaaf an d'Bargeld ze iwwersetzen. D'Berechnung ass: de Cash Flow aus der Operatioun Cash Flows / Net Verkeef = _____%. D'Ziffer vun der Gläischung stitt aus der Firma säi Statement vun Cash Flows . Den Denominator stinn vun der Gewiichtsprognose. Wat méi grouss de Prozentsaz, desto besser.
Zréckgitt Ratios
Retour on Assets (och genannt Rendement op Investitioun): D'Verfaassung op Vermaartungsverhältnisser ass eng wichteg Rentabilitéitskonditioun, well se de Effizienz misst mat deem d'Entreprise hir Investitioune an d'Verméigensverwaltung an d'Benotzung vun der Gewënnzuel huet. Et mecht d'Betrag vun Gewënn, déi am Verglach zu der Entreprise vun der Investitioun an der Gesamtaktioun verdéngt sinn. De Retour op Verméigen ass mat der Kategorie vum Verméigen verwäert . D'Berechnung fir d'Verfaassung op Verméigen ass Nettoakommes / Total Assets = _____%. Net Nettoakommes ass aus der Erléisungserklärung entnommen ginn an de Gesamtaktiven ass aus der Bilanz geholl ginn . De méi héije Prozentsaz, wat besser ass, well dat heescht datt d'Firma eng gutt Aarbecht maacht mat hirem Verméige fir de Verkaf ze generéieren.
Zréck op Equity: De Retour op d' Equity- Verhältnis ass vläicht déi wichtegst vun all de finanzielle Verhältnisser fir Investisseuren an der Gesellschaft. Et mecht d'Rendement op déi Suen, déi d'Investisseuren an d'Entreprise setzen. Et ass d'Verhältnis Potenzial Investisseuren kucke wann se entscheeden ob et an der Gesellschaft investéiere wäert. D'Berechnung ass: Net Nettoakommes / Aktie vum Equity = _____%. Nettogewënn kënnt aus der Gewerkschaftserklärung, an de Eegekapital vun der Aktie kënnt aus der Bilanz. Am Allgemenge, méi héich den Prozentsatz, de besseren, mat Ausnamen, well et weist datt d'Entreprise eng gutt Aarbecht maacht mat de Suen vum Investisseuren.
Cash Return on Assets: D'Kapitalverréngung op VermaartungsVerhältnis ass allgemeng nëmmen an enger méi fortgeschratt Rentabilitéitverhältnis Analyse benotzt. Et gëtt als Verglach zur Vergaangenheet op Verméigen agesat, well et e Verhältnisser fir de Verglach mat dësem Verhältnis ass wéi d'Retour op Verméigen opgedeelt ginn . Cash ass néideg fir zukünfteg Investitiounen . D'Berechnung ass: Cash Floss aus Betribsaktivitéiten / Total Assets = _____%. De Zähler ass aus der Erklärung vu Cash Flows an den Nenner aus der Bilanz geholl ginn. De méi héije Prozentsaz, desto besser.
Comparativ Daten
Finanzanalyse Analyse ass nëmmen eng gutt Method vun der Finanz Analyse, wann et vergleichbare Daten sinn. D'Verhältnisser sollten vergläicht mat historeschen Daten fir d'Firma an d'Industrie Daten.
D'Band all zesummen: De DuPont Modell
Et gi sou vill finanziell Verhältnisser - Liquiditéitsverhältnisser , Scholden oder finanziell Leverage-Verhältnisser, Effizienz oder Asset-Management-Verhältnisser, a Rentabilitéitsverhältnisser - datt et dacks ka schwéier sinn dat grouss Bild ze gesinn. Dir kënnt ënnerbrach ginn am Detail. Eng Methode datt Geschäftsinhaber benotzt kënne fir all de Verhältnisser ze summéieren ass de Dupont Modell ze benotzen .
De Dupont Model kann e Geschäftsinhaber weisen, wou de Komponentente vun der Retour vum Assets (oder d'Verfaassung vum Investitiounsverhältniss aus wéi och op der Equity Verhandelung zréckgeet. Zum Beispill huet d'ROA aus Nettogewënn oder Assetkeetswäert kommen ? Eigentlech kënnt aus Nettogewënn, Asset Wuestum oder d'Scholerplanz vum Geschäft? D'DuPont Modell ass ganz wichteg fir Geschäftsleit an der Bestimmung vun de Finanzberechnunge muss gemaach ginn.