Dir fannt alles wat Dir braucht fir d'Analyse vum Liquiditéitskontrakt op der Bilanz vum Gesellschaft. D'Liquiditéit ass mat de Verméigensverwaltung an d'Verflichtunge matzemaachen. Insbesondere kuckt d'Liquiditéit ob oder net eng Firma seng aktuell Schold bezuelen kann mat hiren aktuellen Assets.
01 - Éischt Schrëtt
Hei ass d'Bilanzheet déi mir als Beispill benotzen. Dir kënnt gesinn dat et zwee Joer vun Daten fir dës hypothetesch Firma. Dëst ass, datt d'Verhandlungs Analyse e gutt Instrument ass, wann mir de Verhältnisser vergleichen, déi mir zu engem aneren Joer vun Daten oder fir Industrie-Moyenne berechnen.
Virun elo benotze mir d'Bilanzdaten fir d'aktuell a schnelle Verhältnisser an Nettourskapital ze berechnen, an all eenzel erkläert a wat hir Verännerung vum Joer an de Joer bedeit. Dir kënnt d'Resultater vun Ärer eegener Firma replizéieren.
02 - Kreditt d'Aktuele Konditioun vum Gesellschaft
Den éischte Schrëtt an der Liquiditéitskontroll gëtt fir d' aktuell Verhältness ze berechnen. Déi aktuell Verhältnisser weisen, wéi vill Mol iwwer d'Entreprise seng aktuell Obligatiounskontrakatioune bezuelen, baséiert op hirem Verméigen.
D'Formel ass déi folgend: Aktueller Verhältnis = aktueller Assets / Aktuell Obligatiounen . Am Bilan däerf Dir déi markéiert Zuelen kucke gesinn. Déi sinn déi déi Dir benotzt fir d'Berechnung. Fir 2008 ass d'Berechnung déi folgend:
Aktueller Verhältnis = $ 708 / $ 540 = 1.311 X
Dëst bedeit datt déi Firma seng aktuell (kuerzfristeg) Liwwerzoustand 1,1111-fach iwwerhuelen kann. Fir de Léisungsmëttel ze bleiwen, muss d'Firma en aktuellen Verhältnis vun op mannst 1,0 x hunn, wat heescht datt seng exakt Obligatiounen entsprëcht. Also, dës Firma ass Léisungsmëttel.
An dësem Fall ass awer d'Firma e bësse méi Liquiditéit wéi dat. Et kann seng aktuell Schuldverpflichtung treffen an e bësse méi lénks maachen. Wann Dir déi aktuell Verhältnisser fir 2007 berechent, da gesitt Dir, datt de momentane Verhältnis 1,182 X war. Also huet d'Firma seng Liquiditéit am Joer 2008 verbessert, wat an dësem Fall gutt ass wéi se mat relativ geréngen Liquiditéit operéiert.
03 - Kuckt de Quick Ratio oder Acid Test
Déi zweet Schrëtt am Liquiditéitsanalyse ass d'Berechnung vum Schnëttverhältnis oder dem Säureproblem ze berechnen. De Quick-Verhältnis ass e méi streng Test vu Liquiditéit wéi dat aktuellt Verhältnis. Et kuckt un, wéi gutt d'Entreprise seng kurzfristeg Scholde Verpflichtungen erreechen kann ouni en Inventaire ze verkafen fir dat ze maachen.
Inventaire ass déi Liquiditéit vun all de momentan Verméigen, well Dir e Kaf fir Är Inventar fannen. Den Keefer ka fannen, virun allem an enger lueser Economie, ass net ëmmer méiglech. Dofir wëllen Firmen sech erlaben hir Short-Terming Obligatiounen ze maachen, ouni ze verléieren iwwer Inventar ze verkafen.
D'Formel ass déi folgend: Quick Ratio = aktueller Assets-Inventaire / Stroumversécherungen . Am Bilan däerf Dir déi markéiert Zuelen kucke gesinn. Déi sinn déi déi Dir benotzt fir d'Berechnung. Fir 2008 ass d'Berechnung déi folgend:
Quick Ratio = $ 708- $ 422 / $ 540 = 0.529 X
Dëst bedeit datt d'Firma net seng aktuellt (kuerzfristeg) Liwwerzoustand respektéiert ouni Inventar ze verkafen ass, well de schnelle Verhältnis 0,529 X ass deen manner wéi 1,0 X. Fir Solventer ze halen a seng kurzfristeg Scholde ze bezuelen ouni de Besëtzer ze verkaafen, Schnëtt Verhältnis muss op mannst 1,0 x sinn, wat et net ass.
An dësem Fall bleift d'Firma awer fir d'Inflatioun ze verkafen fir seng kuerz Schold ze bezuelen. Wann Dir de Quick-Verhältnis fir 2007 berechnet, gesäit du, datt et 0,458 X. Also huet d'Firma seng Liquiditéit bis 2008 verbessert, déi an dësem Fall gutt ass wéi et mat relativ geréngen Liquiditéit ass. Et muss hir schnell Verhältnis bis 1,0x verbesseren, fir datt d'Inventar net verkaaft fir seng kurzfristeg Scholden Obligatiounen ze treffen.
04 - Kreditte d'Net Net Working Capital
Eng Netto-Working Capital vun der Gesellschaft ass den Ënnerscheed tëscht hiren aktuellen Assets an d'aktuell Liwwerungen:
Net Working Capital = Aktuell Aktivitéiten - Aktuelle Verbindlechkeete
Fir den Netto Working Capital vun 2008 ass:
$ 708 - 540 = $ 168
Vun dëser Berechnung weess Dir schon datt Dir e positiv Nettourskapital hutt, mat deem Dir Kreditt Verpflichtungen ze bezuelen ier Dir souguer d'aktuell Verhältnis berechtegt. Dir sollt d'Bezéiung tëscht dem Net-Working Capital an hirem aktuellen Verhältnis gesinn.
Fir 2007 ass d'Nettourskapital vun der Gesellschaft 99 Dollar, sou datt hir Net-Working Capital Positiitioun a seng Liquiditéit Positioun vun 2007 bis 2008 verbessert huet.
05 - Summary of Our Liquiditätsanalyse
An dësem Tutorial, hu mir d'Aktuellt Verhältnis, de schnelle Verhältnis an de Net-Working Capital gekuckt. Dëst sinn d'Haaptkomponenten vun enger einfacher Liquiditéit Analyse fir eng Firma. Méi komplex Liquiditéit a Kassanalyse kann fir Betriber gemaach ginn, awer dës einfache Liquiditéit Analyse kritt Dir ugefangen.
Kucke mer d'Iwwersiichtskaart. Dës Firma huet hir Liquiditéit Positioun vun 2007 bis 2008 verbessert, wéi all dräi Metriken déi mir gekuckt hunn. Déi aktuell Verhältnisser an d'Net-Working-Kapitalpositiounen hunn béid verbessert. De schnelle Verhältnis weist, datt d'Firma ëmmer Inventar ze verkafen fir d'aktuell Schuldverpflichtungen z'erhalen, awer de schnelle Verhältnis gëtt och verbessert.
Fir dës Firma sech wierklech analyséieren ze kënnen, brauche mer d'Donnéeën fir d'Industrie ze kucken, wou dës Firma agitt. Et ass gutt datt mir zwee Joer Daten fir d'Firma hunn, wéi mir de Trend an de Verhältnisser kucken. Mir mussen och de Verhältnisser vun der Firma mat der Industrie vergleichen.